證券時報網(wǎng)
劉燦邦
2025-08-03 20:32
近日，阿特斯(688472)在披露的投資者關(guān)系活動記錄中談及當前行業(yè)的“反內(nèi)卷”進展。
阿特斯認為，“反內(nèi)卷”政策有利于引導(dǎo)光伏產(chǎn)業(yè)從規(guī)模擴張向高質(zhì)量發(fā)展轉(zhuǎn)型，避免無序競爭，推動行業(yè)回歸理性增長和長期健康發(fā)展的軌道。
阿特斯稱，公司是“反內(nèi)卷”的踐行者，自2024年上半年就明確了“量利平衡”的策略，主動通過優(yōu)化出貨結(jié)構(gòu)、聚焦高價值市場等方式自律調(diào)節(jié)產(chǎn)能，這一策略在公司業(yè)績中得到驗證。在行業(yè)供需關(guān)系未發(fā)生根本性改善前，公司尋求主動突圍。同時，公司依托國際化能力、產(chǎn)品和技術(shù)創(chuàng)新、儲能第二增長曲線，有信心率先在本輪周期實現(xiàn)突圍。
值得注意的是，受政策影響，國內(nèi)上半年新增光伏裝機212GW，創(chuàng)下歷史新高，中國光伏行業(yè)協(xié)會對今年國內(nèi)光伏新增裝機預(yù)測上調(diào)至270GW至300GW，歷經(jīng)上半年搶裝后，國內(nèi)裝機下半年預(yù)計將階段性放緩。
至于美國政策變動對短期需求影響不大，新興市場穩(wěn)定增長。因此，阿特斯判斷，總體來看今年光伏需求預(yù)計繼續(xù)增長，但增速較以往有明顯放緩。
上述變化也影響到阿特斯的排產(chǎn)策略。
據(jù)阿特斯透露，結(jié)合下半年國內(nèi)裝機會可能出現(xiàn)階段性放緩，以及行業(yè)“反內(nèi)卷”的整體導(dǎo)向，公司三季度排產(chǎn)根據(jù)市場需求動態(tài)調(diào)整，環(huán)比二季度有所下調(diào)。全年組件業(yè)務(wù)不單純追求出貨規(guī)模，仍然以利潤優(yōu)先，在平衡供需的同時保障盈利水平。
談及國際貿(mào)易形勢變化，特別是如何應(yīng)對美國的貿(mào)易關(guān)稅和政策限制，阿特斯稱，公司已有多元的供應(yīng)鏈布局，將繼續(xù)發(fā)揮自己的國際化優(yōu)勢、優(yōu)化海外產(chǎn)能結(jié)構(gòu)，積極應(yīng)對地緣政治風險變化。
儲能業(yè)務(wù)進展方面，阿特斯透露，截至2025年一季度末，阿特斯儲能科技擁有約91GWh儲能系統(tǒng)訂單儲備，包括簽約長期服務(wù)協(xié)議在內(nèi)，已簽署合同的在手訂單金額32億美元（折合人民幣約229.8億元）。
另外，阿特斯介紹，公司儲能業(yè)務(wù)已構(gòu)建起覆蓋大型儲能SolBank、工商儲能KuBank、戶用儲能EPcube的全場景產(chǎn)品矩陣，依托光儲協(xié)同優(yōu)勢、可靠的產(chǎn)品性能和質(zhì)量、成熟的銷售渠道及完善的本地化服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，已在海外核心市場成為領(lǐng)先的儲能系統(tǒng)解決方案供應(yīng)商。
